ما هي استراتيجية التداول سلحفاة

+

قواعد التداول السلحفاة: الاتجاه التالي الاستثمار على أساس 20 أمبير. 55 الارتفاعات يوم نظام التداول الميكانيكية التالية الاتجاه على أساس إشارات الأسعار الزخم، وتحديدا في 20 و 55 الارتفاعات يوم. في عام 1983، تاجر السلع ريتشارد دينيس الرهان مع شريكه بيل إيكهارت انه يمكن ان تدريس مجموعة عشوائية ليكون التجار كبير. مثل؛ ونحن في طريقنا لرفع التجار مثلما رفع السلاحف في Singaporequot ؛. خلفية بعد أخذ الإعلان في صحيفة وول ستريت جورنال، دينيس أمبير. ضاقت إيكهارت أكثر من 1000 المتقدمين إلى 21 من الرجال والنساء 2. دينيس تدريب السلاحف له، كما انه دعا لهم، لأسبوعين فقط. كانت تدرس نظام التالية الاتجاه بسيط، تداول مجموعة من السلع والعملات وأسواق السندات، وشراء عندما اندلع السوق فوق الجزء العلوي من نطاق مؤخرا في (والعكس بالعكس إذا كان كسر أدناه). بعد أن أثبتت وجودها، بتمويل دينيس معظم المتدربين مع 1000000 $ لإدارتها. وباختصار، فإن نظام السلاحف التداول هو نظام التالية الاتجاه حيث تخضع التلقين التجارة عن طريق هروب قناة السعر، كما تدرس من قبل ريتشارد Donchian. يتألف النظام الأصلي من اثنين من استراتيجيات التداول الميكانيكية، S1 و S2 S1 مع كونها بعيدة المدى أكثر عدوانية وقصيرة من S2. ميكانيكا تجارة السلاحف السلاحف تداول أسواق العقود الآجلة الأكثر سيولة فقط: الذهاب طويلة (قصيرة) عندما يتجاوز سعر مرتفع (منخفض) من 20 يوما السابقة. سوف ومع ذلك يتم تجاهل هذه الإشارة الاختراق إذا كان الاختراق الماضي قد أسفرت عن فوز التجارة (ولكن سوف يتم إدخال عند مستوى 55 يوم لتجنب فقدان تحرك السوق الرئيسية). كان خروج النظام 1 أدنى مدة 10 أيام لعمليات الشراء و10 يوم عالية لشغل وظائف قصيرة. انه نظام كان 1 خروج أدنى مدة 10 أيام لعمليات الشراء و10 يوم عالية لموقف قصير. شراء (بيع) عندما يتجاوز سعر مرتفع (منخفض) من 55 يوما السابقة. ستتخذ كل هروب للنظام 2 ما إذا كان الاختراق السابق كان الفائز أم لا. كان خروج النظام أدنى 20 يوما لعمليات الشراء و20 يوم عالية لشغل وظائف قصيرة. تعليم قواعد أيضا قواعد محددة السلاحف حول حجم الموقف. استخدام نقاط وقف، والهرم بقوة - ما يصل إلى ثلث إجمالي التعرض. سلحفاة السابق، كورتيس الإيمان، وتحسين يبدو أن الأداء بإضافة مزيد من مرشح. أي أن المتوسط ​​المتحرك 40 يوما أكبر من المتوسط ​​المتحرك ل 200 يوم، لحمايتها من مثل؛ تحمل trapsquot. (أي حالت دون استراتيجية من دخول الصفقات على هروب التي حدثت في الأسواق الهابطة). هل يعمل؟ وعندما انتهت التجربة دينيس "بعد خمس سنوات، السلاحف له يقال قد حققت أرباحا الكلي من 175 مليون $ (80٪ CAGR). بعض هذه السلاحف ذهب إلى التمتع مهن ومديري تجارة السلع ناجحة. ومع ذلك، وهي شركة إدارة الأموال، وتسريع كابيتال، التي شكلتها السلاحف السابق، كورتيس الإيمان انفجر على ما يبدو. على الرغم من أن يبدو أن هناك بعض الجدل حول كيفية بدقة هذه الشركة وتطبيق قواعد السلاحف. ومثل هذا الأسلوب من التداول توليد ما يبدو الخسائر في الفترات التي يكون السوق محدود المجال، وغالبا لعدة أشهر في كل مرة، ولكن يمكن أن نرى أرباح ضخمة خلال تحركات كبيرة من السوق. كما يمكن أن تؤدي على ما يبدو لعمليات السحب الرئيسية - الإيمان يشير الى هذا في كتاب عندما يصف كيف تم مسح تسعة أشهر الأرباح مباشرة في أعقاب انهيار سوق الأسهم '87. كيف يمكنني تشغيل هذه الشاشة؟ على Stockopedia PRO. بالطبع! اشترك الآن و أو الحصول على لدينا بيتا الحصري! احترس من وفقا لكيرتس، كانت السلحفاة نظام المخارج على ما يبدو احد أصعب جزء من القواعد. يمكن الانتظار لأدنى مستوى في 10 أو 20 يوم في كثير من الأحيان يعني يراقب 20٪، 40٪ حتى 100٪ من الأرباح كبير تتبخر. مثل؛ هناك اتجاه قوي للغاية تريد الخروج في وقت سابق. وهو يتطلب الانضباط رائع لمشاهدة ارباحك تتبخر من أجل التمسك مواقفكم لهذه الخطوة الكبيرة حقا ". كانت السلاحف محظوظ 8230؛؟ ولقد سمعت معظم الناس من التجار Turle الأسطورية. قامت مجموعة من المتداولين المبتدئين حتى وإرشادهم من قبل الأسطوري 8220؛ عهد Pit8221. ريتشارد دينيس. لم دينيس ذلك لإقامة الحجة القديمة مع زميله تاجر بيل ايكارت على ما إذا كان التداول يمكن أن تدرس أم لا (لا تختلف القصة في الأماكن الكلاسيكية تجارة فيلم). وكانت التجربة ناجحة في إثبات الحق دينيس (يمكن تدريس تداول)، مع تجار سلحفاة له صنع له 100 مليون $. لماذا السلاحف؟ تم الملقب ب السلاحف على هذا النحو بسبب وجود تشابه مع كيفية المتوقع ريتشارد دينيس إلى 8220؛ grow8221. التجار بنفس الطريقة مزارع سنغافورة تنمو السلاحف. دينيس يدرس طلابه نظام بعد تريند الميكانيكية والسماح لهم التجارة مع عاصمة بلده. بعد طي الكتمان لأكثر من عقد من الزمان، تم الكشف عن القواعد وطفت على شبكة الانترنت لفترة من الوقت. وقد تم نشر كتابين ممتعة حول موضوع (كامل السلاحف التاجر يضم قواعد السلاحف الفعلية والطريق من السلاحف كتبه كورتيس الإيمان، سلحفاة السابق) إذا كنت مهتما بمعرفة المزيد حول هذا الموضوع. نظام سلحفاة وقال إن النظام السلاحف لا يحتوي على 8220؛ magical8221. المكونات. كان في الأساس مزيج من 2 أنظمة الاختراق مختلفة مع قواعد محددة لإدارة الأموال، بما في ذلك موقف التحجيم، pyramiding، حدود الارتباط وخفض حجم الموقف خلال السحب (سريع 8220؛ السلاحف rules8221 التداول، البحث جوجل يجب أن تسفر عن بعض النتائج لوجه الدقة قواعد). مفلس النظام؟ الآن أن القواعد قد تم الإعلان عنها، فمن الممكن أن backtest لهم ونرى كيف سيكون أداء في الأسواق مؤخرا. هذه نتيجة الاختبار يمكن العثور على منتدى تجارة بلوكس. انقر للتكبير وهو يبين بصورة أساسية أن معدل النمو السنوي المركب قطرات من 216٪ (!) 1970-1986 (عندما دينيس وإغهارت تم تطوير النظام، وأيضا عندما تبادل الطلاب النظام مع المال الحقيقي) الى الارقام بالكاد مزدوجة (10.5٪) في 23 سنوات الماضية (1986-2009)، مع فترة مسطحة تماما 1996-2009. كملاحظة جانبية تحقق من كمية مجنون أن يضاعف يولد في ذلك معدل 216٪! يمكن للمرء أن يجادل بأن دينيس 038؛ شارك محظوظين فقط ليتداول النظام خلال ما يبدو أن الفترة الذهبية. تحذير ارتفاع درجة حرارة النظام خلال التجربة السلحفاة، وجاء دنيس إلى إدراك أن قواعدها التحجيم موقف كانت هذه ما يلي: كنت قد تم التداول بقدر ضعف كبيرة كما كنا نظن وهنا لقطة من المذكرة التي أرسلت دينيس لجميع التجار طالبا منهم لخفض حجم موقفهم في النصف. كما قال دنيس: يجب علينا أن تعيش الحق طريقة أخرى للقول 8220، لقد كنا lucky8221 جدا،؟ 8230؛ ماذا يعني هذا؟ حسنا، يقول البعض أن أداء السلاحف كان مجرد صدفة أن السلاحف كانت في الواقع القرود المثل كتابة هاملت (انظر اللانهائي القرد نظرية). أعتقد أن هؤلاء الناس يكون في معسكر EMH (فرضية كفاءة السوق). يقول البعض أن الاتجاه التالي هو الموت / قتلى والنظام السلاحف تحت الأداء هو مثال على ذلك. المشكلة هي: يبدو هؤلاء الناس للاحتفال زوال 8220؛ simpleton8221. الاتجاه بعد استراتيجية بين الحين والآخر (خلال peiods سحب الكبرى)، فقط من أجل الاتجاه بعد أن أعود مرة أخرى طافوا (اعتقد 2008). قد يقول البعض أيضا أن ظروف السوق تتغير، وتحتاج أنظمة للتكيف مع هذه الظروف المتغيرة. وعلى الرغم من بعض القول أيضا أن هذه الحجة خادعة، نقلا عن بيل دان كمثال لCTA يدعي أن استخدام نفس القواعد عندما بدأ في 70s. التوفيق بين كل ذلك بدلا من إبرام هذا المنصب بسرعة هنا على ما تقوم به أو لا يعني أنني اعتقدت أنه قد يكون أكثر إثارة للاهتمام لتوسيع وقضاء المزيد من الوقت على التفسيرات الممكنة أعلاه في وظيفة من تلقاء نفسها. سوف جزء 2 تأخذ هذه المناقشة أيضا. لا تنزعج، وسأحاول أن أتطرق إلى ما إذا كان الاتجاه التالي ينبغي، ويمكن، والتكيف مع ظروف السوق المتغيرة تحديث: آخر هنا.